Что такое валовая рентабельность? Формула расчета. Рентабельность выручки: формула расчета и общее значение для финансового анализа

Рентабельность продаж может сказать о том, какой является деятельность организации по реализации ее продукции: прибыльной либо убыточной.

Понятие рентабельности продаж (РП или ROM)

РП – показатель, отражающий способность руководителей организации контролировать всевозможные издержки. Данный показатель выражается в процентном отношении дохода и выручки.
Коэффициент РП – показывает, какая часть прибыли приходится на одну заработанную условную единицу.

Предположим, что финансовая эффективность предприятий практически одинакова. У предприятий с наименьшим производственным циклом рентабельность продаж будет ниже, чем у предприятий с долгосрочным циклом.

Если РП менее нуля, то можно сделать вывод о работе предприятия себе в убыток, так как в этом случае себестоимость превышает выручку.
Рентабельность нулевая – знак того, что организация затрачивает на производство ровно столько же, сколько приобретает после продажи.
Положительная рентабельность продаж означает, то что проект является прибыльным. Чем больше показатель, тем лучше для предприятия.

Понятно, что показатель рентабельности очень зависит от сферы деятельности предприятия. Например, в банковской деятельности этот показатель способен достигать 100%, а в тяжелой промышленности – и 3%.

Увеличение рентабельности продаж

Увеличение РП, несомненно, положительный фактор для любой компании.

Об увеличении рентабельности можно говорить если:

При анализе выяснилось, что темп роста дохода больше темпа роста издержек.

На это могло повлиять следующее:

Увеличился объем продаж.
Изменился ассортимент выпускаемой продукции.

При увеличении потребности на товар со стороны покупателей, позже наблюдается и увеличение количества продаваемой продукции. Следовательно, вследствие работы производственного рычага доход растет быстрее издержек. Руководство компании в силах достигнуть роста выручки путем поднятия цен на определенный товар либо вовсе помять его ассортимент.

При анализе выяснилось, что темп снижения доходов гораздо меньше, чем темп снижения издержек.

К этому, как правило, может привести:

поднятие цен на произведенную продукцию;
внесение изменений в структуру ассортимента продаж.

Эти события считаются не совсем положительными для предприятия, и руководство должно это осознавать. Ведь показатели рентабельности выглядят лучше, но размер дохода при этом уменьшается.

Рост выручки и уменьшение затрат. Это достигается, если:

внесены изменения в ассортименте продаж;
были изменены уровни затрат;
повышены цены.

Эта ситуация, бесспорно, является положительной для организации.

Её уменьшение

Об уменьшении РП можно говорить в следующих случаях.

Темп роста издержек больше, чем темп роста дохода

На это могут оказывать влияние следующие причины:

уменьшение цен;
изменение в сторону увеличения уровня затрат;
изменения в структуре ассортимента товара.

Такая ситуация не является положительной тенденцией. Чтобы улучшить ситуацию, важно подумать о ценообразовании в организации, а также о том, как ведется контроль затрат.

Темпы снижения доходов быстрее темпов снижения издержек

Эта ситуация, как правило, возникает только по одной причине:

Уменьшение объемов продаж. Она вполне нормальна, если организация по той или иной причине решает сократить свое производство на определенном рынке. Затраты снижаются гораздо медленнее, чем выручка, вследствие действия производственного рычага.

Рост затрат и уменьшение выручки

Причины, которые могли повлиять на этот факт:

были снижены цены;
было решено внести изменения в структуру ассортимента товара;
увеличены нормы затрат.

В этой ситуации также желательно провести анализ образования цен на предприятии, уделить внимание контролю затрат.

Примечание: Если рынок стабилен, то доход, как правило, изменяется быстрее издержек лишь только под влиянием производственного рычага.

Формула

На самом деле, РП несложно посчитать, используя цифры, которые Вам уже известны. Для этого Вам потребуется выбрать подходящую формулу из трех ниже перечисленных и подставить свои значения. Если же Вы не располагаете конкретными цифрами, то их всегда можно найти в балансе.

Расчет формулы рентабельности продаж

В общем виде формула РП выглядит следующим образом:

РП = прибыль (убыток) от продаж / выручка от продаж * 100%

Однако принято также рассчитывать валовую, операционную и чистую РП. Все способы в вычислении будут отличаться числителем, а знаменатель всегда остается неизменным.

Формула 1: расчет валовой РП

РП = валовая прибыль: выручка от продаж * 100%

Данный показатель отражает долю прибыли в каждой денежной единице, заработанной предприятием.

Формула 2: расчет операционной рентабельности (рентабельности продаж по EBIT)

РП = прибыль (убыток) от налогооблажения: выручка от продаж * 100%

Показатель отражает долю прибыли от продаж перед уплатой налогов и процентов в каждой денежной единице, заработанной предприятием.

Формула по балансу

Согласно новой форме баланса выше перечисленные формулы рентабельности продаж будут выглядеть соответственно следующим образом:

Общая формула:

РП = стр.2200: стр.2110 * 100%,

Формула 1:

РП = стр.2100: стр.2110 * 100%,

Формула 2:

РП = стр.2300: стр.2110 * 100%,

Формула 3:

РП = стр.2400: стр.2110 * 100%.

Согласно старой форме баланса эти же формулы выглядят иначе:

Общая формула:

РП = стр.050: стр.010 * 100%,

Формула 1:

РП = стр.029: стр.010 * 100%,

Формула 2:

РП = стр.140: стр.010 * 100%,

Формула 3:

РП = стр.190: стр.010 * 100%,

где: РП – рентабельность продаж;

Важно! Актуальная (новая) форма отчетности утверждена Приказом Минфина РФ от 02.07.2010 г. № 66н.

Примечание: С 01.01.2013 г. отчет о прибылях и убытках именуется отчетом о финансовых результатах.

Коэффициент РП и его формула

Как уже говорилось выше, коэффициент рентабельности отражает долю прибыли организации, приходящуюся на каждую условную единицу заработка. Это, в общем, и есть рентабельность. Коэффициент рассчитывается по уже представленным формулам, только не в процентном выражении.

Как же следует рассчитывать коэффициент рентабельности продаж:

К РП = прибыль (убыток) от продаж / выручка от продаж

Упомянутый коэффициент также можно посчитать, используя баланс. Его также возможно рассчитывать не только в общем, но и по каждому отдельному товару либо услуге. Это имеет смысл, если необходимо проанализировать экономическую деятельность любого предприятия.

Как же интерпретировать рассчитанные значения

К примеру, рассчитанная рентабельность РП составляет 25%. Это говорит о том, что на каждые 100 денежных единиц предприятия приходится 25 единиц прибыли. Также можно пояснить ответ следующим образом: на каждый рубль приходится 25 копеек прибыли.

Примечание: Рассчитывая коэффициент рентабельности, мы получаем факты. Но получив конкретное значение, мы никогда не сможем сказать: выгодны те или иные вложения капитала или нет. Для этих целей рассчитываются, к примеру, показатели активов.

Пример расчета

Выручка от продаж предприятия ОАО «Иволга» за 2013 год составила 10 млн. рублей, а в 2014 году она увеличилась до 12 млн. Операционная прибыль (до налогообложения) в 2013 году составляла 3 млн. рублей, а в 2014 году она возросла до 3,8 млн. Как изменилась операционная РП?

Решение:

Рассчитаем операционную рентабельность продаж в 2013 году:

РП 2013 = 3млн./10млн.*100% = 30%.

Рассчитаем этот же показатель за 2014 год:

РП 2014 = 3,8млн./12млн.*100% = 31,7%.

Рассчитаем изменение рентабельности продаж:

∆ РП = 31,7% – 30% = 1,7 %.

Вывод: В 2014 году рентабельность продаж по прибыли до налогообложения увеличилась на 1,7%, что, бесспорно, является положительной тенденцией для предприятия ОАО «Иволга».

Замечание: Коэффициент рентабельности продаж рассчитывают по показателям отчетного года. Соответственно, плановый эффект от долгосрочных капиталовложений он отражать не может.

Нет ничего более важного для руководства предприятия, как максимизация доходов. В связи с этим, рекомендуется периодически проводить расчеты и анализировать рентабельность продаж, а затем сравнивать показатели с предшествующими периодами, выявлять значимые факторы и делать для себя значимые выводы на будущее.

Любой производственный процесс требует постоянных вложений: материальных, трудовых, финансовых, информационных. Просуммировав все денежные издержки, связанные с производством и реализацией, можно получить себестоимость продукции. Данный показатель является не менее значимым, чем прибыль, так как он требуется для расчета валовой прибыли и рентабельности.

Рентабельность продаж по валовой прибыли позволяет оценить экономическую эффективность любого предприятия, отражает, насколько рационально на конкретном производстве используются материальные, трудовые, денежные и другие виды ресурсов.

Что такое рентабельность бизнеса?

Валовая рентабельность предприятия является одним из относительных экономических показателей эффективности хозяйственной деятельности. Измеряется она в процентах, рассчитывается делением суммы прибыли на сумму всех затраченных ресурсов.

Рентабельность показывает уровень эффективности использования имущественных активов предприятия. С помощью расчета данного показателя можно узнать долю валовой прибыли, приходящуюся на каждый вложенный в производство рубль.

При определении уровня рентабельности осуществляется оценка совокупного воздействия следующих факторов:

источников и структуры капитала;
структуры активов;
использования ресурсов на производстве;
цены оборотных средств;
объема выручки;
величины затрат на отчетный период и других.

Рентабельность по валовой прибыли (Gross margin ratio, норма валовой прибыли) является показателем финансового анализа. Он иллюстрирует доходность предприятия по валовой прибыли в процентах и применяется в макроэкономическом анализе. Показатель позволяет оценить результативность деятельности крупного производства и отрасли в том случае, если недостаточно выводов при оценке чистой прибыли.

Формула валовой рентабельности

Коэффициент валовой рентабельности (К ВП) показывает, какую долю валовой прибыли приносит 1 руб., вырученный от продаж продукта, сколько процентов занимает валовая прибыль в объеме продаж по предприятию.

Нормативное значение показателя валовой рентабельности

Единое нормативное значение для показателя валовой рентабельности не установлено. Отдачу капиталовложений в различных отраслях экономики сложно подсчитать детально, поэтому нормативы рентабельности могут отличаться в зависимости от отрасли и специфики предприятия. В лучшем случае показатель отличается положительной динамикой и тенденцией к повышению. Его повышение означает увеличение доли прибыли в структуре выручки.

Изменение коэффициента	Значение коэффициента
	Растущая рентабельность валовой продукции предприятия означает уменьшение себестоимости продукции, а значит, и увеличение эффективности производства.
К ВП ↓	Снижение коэффициента отражает увеличение затрат на выпуск продукции, и следовательно эффективность использования производственных фондов снизилась.
К ВП ˃ К ВП *	В случае, когда валовая рентабельность отдельного предприятия превышает среднюю рентабельность отрасли,можно говорить о том, что оно более эффективно использует производственные мощности, чем другие предприятия отрасли.
К ВП ˂К ВП *	В том случае, если валовая рентабельность отдельного предприятия ниже средней рентабельности по отрасли, значит, прибыльность его производственных фондов ниже, чем у других предприятий данной отрасли.

Расчет валовой рентабельности на примере финансовых результатов ОАО «Газпром», тыс. руб.

Наименование показателя	Код показателя	3 кв. 2013	4 кв. 2013	1 кв. 2014	2 кв. 2014
1. Выручка	2110	2 817 073 968	3 933 335 313	1 189 064 141	2 111 605 635
2. Себестоимость продаж	2120	- 1 403 119 412	- 1 927 337 089	- 510 736 610	- 979 986 131
3. Валовая прибыль	2100	1 413 954 556	2 005 998 224	678 327 531	1 131 619 504
4. Валовая рентабельность	-	50%	51%	57%	54%

Вывод: показатель рентабельности за исследуемый период имеет положительное значение (от 50% до 57%). Следовательно, производственные фонды придприятия устойчивы и эффективно функционируют.

Применение показателя

Коэффициент валовой рентабельности является всеобъемлющим показателем деятельности в разрезе конкретных видов прибыльности. С помощью его расчета можно оценить эффективность работы коммерческих отделов любого предприятия. Другим точным показателем эффективности является чистая прибыль (разница между доходами и расходами предприятия).

Рентабельность - это соотношение прибыли и доходности. Показатель валовой рентабельности часто используется в целях оценки эффективности крупных инвестиционных проектов. Объем прибыли от инвестиционных вложений непросто подсчитать и сложно предугадать.

Анализ рентабельности регулярно осуществляется на любом нормально работающем предприятии. Целью данного направления является определение самых доходных и самых убыточных направлений деятельности бизнеса, зон хозяйствования. Результаты анализа используются для выбора и разработки стратегии для каждого направления, в долгосрочном и краткосрочном периодах. Стратегия – это перспективный план развития предприятия.

Если предприятие имеет небольшой штат, и денежные потоки, проходящие через внутренние резервы фирмы, невелики, то весьма целесообразно учитывать не только валовую рентабельность, но и другие показатели рентабельности. Рассчитать рентабельность активов, производства, инвестиций и продаж. Такой подход позволит своевременно выявлять слабые места на предприятии и вовремя принимать необходимые меры для снижения их влияния на прибыль. Но данные показатели не всегда полноценно отражают реальную ситуацию на предприятии в краткосрочном периоде.

Рентабельность продаж

Анализ уровня рентабельности позволяет выявить, какой вид деятельности приносит больший доход, а какой - убытки. Состоятельность юридического лица во многом зависит от концентрации и специализации производства. Рентабельность производства - это качественный и обобщающий показатель результативности предприятия. Он позволяет соотнести суммарный показатель основных и оборотных средств с показателем чистой прибыли.

Рентабельность производства определяется по следующей формуле:

РП = ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ / (СУММА ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ + СУММА ОСНОВНЫХ ФОНДОВ)

Весомая величина прибыли подкрепляется небольшой стоимостью основных средств и оборотных фондов, и результативностью их работы. В итоге рентабельность производства максимальна, как и экономическая эффективность предприятия. Рентабельность продаж отражает прибыльность и эффективность операционной деятельности предприятия.

Уровень рентабельности продаж

Уровень рентабельности – это достаточно простой механизм для оценки эффективности производства по трем направлениям: финансовая, инвестиционная и операционная деятельность. Он позволяет определить, какую прибыль дает каждый рубль вложенный в активы. Рассчитывается следующим образом:

У РП = ОПЕРАЦИОННАЯ ПРИБЫЛЬ / ВЫРУЧКА ОТ РЕАЛИЗАЦИИ * 100%

Анализ прибыли и рентабельности

Основными информационными источниками для проведения анализа прибыли и рентабельности являются: форма №2 и форма №5. Анализ прибыли и рентабельности проводится поэтапно: изучение суммы и уровня показателей прибыли и рентабельности в динамике. Определение фактических отклонений от плановых.

Рассматриваемые показатели сравниваются по кварталам, месяцам. Оценивается уровень вариабельности показателей. Анализ отклонений позволяет определить совокупный уровень риска, связанного с формированием прибыли.

Абсолютная сумма прибыли не позволяет полноценно взвесить доходность предприятия или коммерческой сделки. Предприятия, имеющие одинаковую прибыль, нередко отличаются по объемам продаж и осуществляемых затрат. Поэтому для оценки эффективности деятельности рассчитывается рентабельность, валовая прибыль.

Следующий этап анализа предполагает изучение факторов, повлиявших на процесс образования прибыли и рентабельности до налогообложения. Факторы представляют собой факторную систему и анализируются по предприятию в целом и по отдельным направлениям. Фактические данные сопоставляются с базисными по сумме и удельному весу. Изучается структура формирования прибыли до налогообложения, рассчитывается соотношение прибыли от реализации продукции и отдельных видов деятельности. Следует обратить внимание на взаимовлияющие факторы, косвенно и прямо связанные с формированием прибыли.

Что означает повышение уровня рентабельности?

Уровень рентабельности – это соотношение прибыли к затратам. Прибыль соотносят с объемом товарооборота, с суммой основных и оборотных фондов, со стоимостью основного капитала, текущих активов и т. д.

Повышение уровня рентабельности означает, что финансовое положение предприятия укрепляется. Это положительно сказывается в жизни всего коллектива фирмы: увеличение фонда оплаты труда, социальной защиты. Собственники предприятия получают подтверждение того, что внедряемые управленческие решения оказались эффективными, выбранная тактика управления – целесообразной. С точки зрения государства высокий уровень рентабельности – это увеличение объемов средств, направляемых в бюджет.

Для партнеров и инвесторов увеличение рентабельности также является сигналом о том, что рыночная стоимость предприятия повышается, сотрудничество с ним перспективно, инвестировать в него выгодно.

Оценка эффективности

На любом предприятии наблюдается взаимосвязь ресурсов, затрат и конечных результатов деятельности. Для эффективного развития производства требуется соблюдение следующего условия:

В целях оценки эффективности организации применяется ряд показателей доходности: отношение прибыли к издержкам обращения, фонду оплаты труда, показатель прибыли на 1 м 2 торговой площади, на 1 среднесписочного работника.

Заключение

Рентабельность, валовой доход предприятия являются одними из основных экономических показателей хозяйственной деятельности. Норма валовой прибыли или рентабельность показывает, эффективно ли организация использует свои имущественные активы, сколько прибыли приходится на каждый вложенный в производство рубль.

Формула валовой рентабельности применяется в макроэкономическом анализе. Коэффициент рентабельности отражает доходность предприятия по валовой прибыли в процентах и позволяет, наряду с другими экономическими показателями, дополнительно оценить результативность деятельности крупного производства и отрасли.

Расчет нормативного значения рентабельности продаж для промышленных предприятий и других организаций крайне важен в управлении компании. Зная эти показатели, можно провести качественный экономический анализ и улучшить эффективность работы предприятия. Если компания хочет сохранить свои позиции на рынке или даже улучшить их, то очень важно проводить такие подсчеты за короткие периоды. Это позволит не только более качественно управлять организацией, но и даст возможность своевременно реагировать на любые изменения на рынке.

Основные понятия

Прежде чем разбираться, каким является нормативное значение рентабельности продаж, нужно понять, что это такое. В бухгалтерском учете это понятие означает экономический показатель, определяя который можно выяснить уровень эффективности использования на предприятии тех или иных ресурсов. Причем учитываются не только материальные активы, но и природные, трудовые ресурсы, инвестиции, капитал, продажи и прочее. Если говорить более простыми словами, то под рентабельностью подразумевают уровень доходности бизнеса, его эффективность с экономической стороны и выгоду, которую он приносит.

Таким образом, получается, что если показатель рентабельности ниже нуля, то такой бизнес убыточен, и нужно срочно заняться повышением данного показателя, узнать, что повлияло на возникновение такой ситуации и устранить причины возникшей проблемы. Уровень рентабельности принято выражать в коэффициентах, а вот выражаются для рентабельности продаж в процентах. Нормативное значение также может указывать на эффективность эксплуатации ресурсов предприятия, при нормальных значениях организация будет не только перекрывать затраты, но и получать прибыль.

Показатели рентабельности

При расчете всех показателей очень важно обратить внимание на такое понятие, как порог рентабельности. Данный показатель или если сказать точнее, точка, фактически стоит на разделении убыточного и эффективного состояния компании. Она служит для сравнения с точкой безубыточности, отражая, в какой момент убыточный бизнес стал эффективным. Чтобы проанализировать эффективность работы компании, необходимо сравнить фактические показатели доходности с плановыми. Кроме этого, в сравнении применяют данные за прошлые периоды и показатели компаний конкурентов. А вот коэффициенты, или, как их еще называют, индексы продаж, определяют, вычисляя отношение общего дохода к основным активам и потокам.

Основные группы нормативов

Нормативное значение рентабельности продаж и доходность можно разделить на определенные группы, а именно:

Рентабельность продаж (доходность предприятия).
Рентабельность необоротных активов.
Рентабельность оборотных активов.
Доходность личного капитала.
Доходность продукции.
Доходность производственных фондов и рентабельность их использования.

Используя именно эти показатели с учетом сферы деятельности компании можно определить ее общую доходность. Для определения рентабельности активов необходимо определить эффективность эксплуатации собственного капитала фирмы либо же ее инвестиционных средств: все зависит от того, каким образом активы компании приносят ей прибыль, какое ее количество с учетом ресурсов, затраченных на производство. Для расчета доходности активов используется соотношение прибыли за конкретный промежуток времени к размеру активов предприятия за тот же период. Формула выглядит следующим образом:

R активов = Р (прибыль)/ А (размер активов).

Эти же показатели используются в экономике для расчета рентабельности эксплуатации фондов производства, инвестиционных вложений и собственного капитала. Например, акционерного общества, можно узнать, насколько эффективны вложения акционеров в данную отрасль.

Расчет рентабельности

Рентабельность продаж (нормативное значение) является показателем доходности, которая выражается в коэффициентах и представляет собой отображение доли дохода на каждый потраченный денежный эквивалент. Для расчета доходности продаж компании вычисляется соотношение чистой прибыли к размеру вырученных средств. Расчеты проводятся по формуле:

R прод.= Р (доход чистый)/ V (объем выручки).

На этот показатель непосредственно влияет ценовая политика организации, а также ее гибкость в том сегменте рынка, где задействована ее продукция. Многие фирмы для увеличения собственной прибыли используют различные внешние и внутренние стратегии, а также проводят анализ деятельности конкурентов, ассортимент предлагаемой ими продукции и прочее. Не существует четких схем, норм, обозначений прибыльности. Это напрямую зависит от того, что нормативное значение рентабельности продаж напрямую взаимосвязано со спецификой деятельности организации. Все показатели могут отразить лишь общую эффективность деятельности компании за конкретный период.

Основные формулы

Чтобы эффективно управлять продажами и контролировать результативность деятельности организации, проводятся расчеты доходности предприятия. Для этого принято использовать определенные показатели, а именно: валовую и операционную EBIT прибыль, данные баланса, чистую рентабельность продаж. с учетом показателя валового дохода показывает коэффициент, обозначающий долю прироста от каждого заработанного денежного эквивалента. Для расчета этого показателя берут соотношение чистого дохода после выплаты налоговых обложений к общему объему средств за конкретный период работы организации. Иными словами, операционная рентабельность равна валовому доходу, разделенному на торговую выручку.

Стоит отметить, что этот коэффициент необходимо вносить в бухгалтерскую отчетность. А вот операционная прибыль EBIT равна соотношению показателя EBIT к общему объему выручки. При этом данный показатель отражает общий доход до того, как из него вычитают все проценты и налоги. Именно по этой формуле рассчитывается операционная рентабельность продаж, нормативное значение в производстве, а также другие важные значения. Считается, что данный коэффициент находится между общими данными по прибыли и чистым заработком организации.

Коэффициенты рентабельности

А вот рентабельность продаж по балансу является коэффициентом, расчет которого проводится на основании данных отчетов бухгалтерии и представляет собой характеристику доли прибыли от общей выручки организации. Расчет этого коэффициента проводится по формуле соотношения общего дохода или убытка от реализации продукции к объему выручки. Чтобы получить результат, нужно просто воспользоваться уже готовыми данными из баланса предприятия.

Расчет чистой доходности продаж осуществляется посредством соотношения чистой прибыли после всех выплат к общему объему выручки. Для осуществления самостоятельных расчетов нормативного значения рентабельности продаж в торговле нужно узнать, какое количество продукции было реализовано и какой доход получила организация с этой продажи после того, как выплатила все налоги с учетом прочих расходов, касающихся операционной деятельности, но при этом не затрагивая не операционные расходы.

Анализ результатов

Благодаря всем этим формулам специалисты компании могут рассчитать самые разнообразные разновидности прибыли относительно общего числа выручки. Но все равно, зависимость от особенности основного направления работы предприятия остается достаточно значимой. Если была рассчитана рентабельность продаж, нормативное значение и прочие коэффициенты за несколько периодов деятельности организации, то сотрудники предприятия смогут сделать качественный экономический анализ. То есть данные показатели помогут проводить оперативное управление экономической деятельностью предприятия. Кроме того, это позволит оперативно отреагировать на колебания и изменения на рынке, что, несомненно, поможет улучшить показатели деятельности и обеспечить предприятию постоянный доход.

Показатели, отражающие нормативное значение рентабельности продаж, применяются в расчетах оперативной деятельности. Но использовать их для долгосрочных периодов не стоит, поскольку изменения на рынке происходят достаточно часто, и с такими расчетами своевременно отреагировать на них не получится. Они помогут решать ежедневные и ежемесячные задачи, помогая строить планы по реализации производимой продукции.

Повышение рентабельности

Существуют способы, позволяющие повысить нормативное значение рентабельности продаж. Среди них самыми распространенными считаются следующие: снижение себестоимости продукции посредством уменьшения затрат на производство товара и увеличения объема производимого товара, что позволит повысить валовую выручку. Но чтобы эффективно использовать эти методы, у организации должно быть достаточно трудовых и материальных ресурсов. Опять же, для проведения подобных мероприятий надо работать с высококвалифицированными сотрудниками либо повышать уровень профессионализма своего персонала посредством различных тренингов и используя новые методики и практики мировой экономики, улучшающие навыки работников.

Чтобы повысить нормативное значение рентабельности продаж по чистой прибыли, важно изучать, на каких позициях находятся конкуренты организации, какая у них ценовая политика, проводятся ли акции или другие завлекающие мероприятия. И уже имея эти данные можно осуществлять анализ того, какие факторы целесообразно использовать для снижения себестоимости продукции. Причем для аналитических мероприятий следует использовать не только данные о конкурентах в регионе, но и применять информацию о лидерах данного рыночного сегмента.

Заключение

Для повышения показателей рентабельности продаж нормативное значение по отраслям должно быть рассчитано по всем необходимым формулам и проведен анализ полученных данных. Стоит учитывать, что на повышении эффективности предприятия влияет не только ее ценовая политика, но и ассортимент, который она может предложить своим потребителям.

Чаще всего лучшим решением для снижения себестоимости продукции является внедрение современных технологий в производство. Чтобы понять, улучшит ли такой способ производство, обязательно нужно провести экономический анализ и выяснить, какие затраты нужны для этого, сколько займет времени освоение новой техники сотрудниками и через какой период окупится данное вложение.

В системе показателей эффективности деятельности предприятий важнейшее место принадлежит рентабельности.

Рентабельность представляет собой такое использование средств, при котором организация не только покрывает свои затраты доходами, но и получает прибыль.

Доходность, т.е. прибыльность предприятия , может быть оценена при помощи как абсолютных, так и относительных показателей. Абсолютные показатели выражают прибыль, и измеряются в стоимостном выражении, т.е. в рублях. Относительные показатели характеризуют рентабельность и измеряются в процентах или в виде коэффициентов. Показатели рентабельности в гораздо меньшей мере находятся под влиянием , чем величины прибыли, поскольку они выражаются различными соотношениями прибыли и авансированных средств (капитала), либо прибыли и произведенных расходов (затрат).

При анализе рассчитанные показатели рентабельности следует сопоставить с плановыми, с соответствующими показателями предыдущих периодов, а также с данными других организаций.

Рентабельность активов

Важнейшим показателем здесь является рентабельность активов (иначе — рентабельность имущества). Этот показатель может быть определен по следующей формуле:

Рентабельность активов — это прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия, деленная на среднюю величину активов; получившееся умножаем на 100%.

Рентабельность активов = (чистая прибыль / среднегодовая величина активов) *100%

Этот показатель характеризует прибыль, получаемую предприятием с каждого рубля , авансированного на формирование активов. Рентабельность активов выражает меру доходности в данном периоде. Проиллюстрируем порядок изучения показателя рентабельности активов по данным анализируемой организации.

Пример. Исходные данные для анализа рентабельности активов Таблица №12 (в тыс. руб.)

Показатели	Фактически	Отклонение от плана



5. Итого средняя стоимость всех активов организации (2+3+4)
(пункт.1/пункт.5)*100%

Как видно из таблицы, фактический уровень рентабельности активов превысил плановый уровень на 0,16 пункта. Непосредственное влияние на это оказали два фактора:

сверхплановое увеличение чистой прибыли на сумму 124 тыс. руб. повысило уровень рентабельности активов на: 124 / 21620 * 100% = + 0,57 пункта;
сверхплановое увеличение активов предприятия на сумму 993 тыс. руб. снизило уровень рентабельности активов на: + 0,16 — (+ 0,57) = — 0,41 пункта.

Общее влияние двух факторов (баланс факторов) составляет: +0,57+(— 0,41) =+0,16.

Итак, рост уровня рентабельности активов по сравнению с планом имел место исключительно за счет увеличения суммы чистой прибыли предприятия. В то же время рост средней стоимости , других , а также снизил уровень рентабельности активов .

В аналитических целях кроме показателей рентабельности всей совокупности активов, определяются также показатели рентабельности основных средств (фондов) и рентабельности оборотных средств (активов).

Рентабельность основных производственных фондов

Показатель рентабельности основных производственных фондов (называемый иначе показателем фондорентабельности) представим в виде следующей формулы:

Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия умноженная на 100% и деленная на среднюю стоимость основных производственных фондов.

Рентабельность оборотных активов

Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия умноженная на 100% и деленная на среднюю величину оборотных активов.

Рентабельность инвестиций

Показатель рентабельности инвестированного капитала (рентабельности инвестиций) выражает эффективность использования средств, вложенных в развитие данной организации. Рентабельность инвестиций выражается следующей формулой:

Прибыль (до уплаты налога на прибыль) 100% деленная на валюта (итог) баланса минус сумма краткосрочных обязательств (итог пятого раздела пассива баланса).

Рентабельность собственного капитала

Для того, чтобы получить приращение за счет использования кредита, необходимо, чтобы рентабельность активов за вычетом процентов за пользование кредитом была больше нуля. В данной ситуации экономический эффект, полученный в результате использования кредита, будет превышать расходы по привлечению заемных источников средств, то есть проценты за пользование кредитом.

Существует также такое понятие, как плечо финансового рычага , представляющее собой удельный вес (долю) заемных источников средств в общей сумме финансовых источников формирования имущества организации.

Соотношение источников формирования активов организации будет являться оптимальным, если оно обеспечивает максимальное приращение рентабельности собственного капитала в сочетании с приемлемой величиной финансового риска.

В ряде случаев предприятию целесообразно получать кредиты и в условиях, когда имеет место достаточная величина собственного капитала, поскольку рентабельность собственного капитала увеличивается вследствие того, что эффект от вложения дополнительных средств может быть значительно выше, чем процентная ставка за пользование кредитом.

Кредиторы данного предприятия так же, как и ее собственники (акционеры) рассчитывают на получение определенных сумм доходов от предоставления средств этого предприятия. С позиций кредиторов показатель рентабельности (цены) заемных средств будет выражаться следующей формулой:

Плата за пользование заемными средствами (это прибыль для кредиторов) умноженная на 100% деленная навеличину долгосрочных и краткосрочных заемных средств.

Рентабельность совокупных вложений капитала

Обобщающим показателем, выражающим эффективность использования общей величины капитала, имеющегося в распоряжении предприятия, является рентабельность совокупных вложений капитала .

Этот показатель можно определить по формуле:

Расходы, связанные с привлечением заемных источников средств плюсприбыль, остающаяся в распоряжении предприятия умножить на 100% делить на величину совокупного используемого капитала (валюта баланса).

Рентабельность продукции

Рентабельность продукции (рентабельность производственной деятельности) может быть выражена формулой:

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия умноженная на 100% деленная на полную себестоимость реализованной продукции.

В числителе этой формулы может быть также использован показатель прибыли от реализации продукции. Данная формула показывает, какую прибыль имеет предприятие с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Данный показатель рентабельности может быть определен как в целом по данной организации, так и по отдельным ее подразделениям, а также по отдельным видам продукции.

В ряде случаев рентабельность продукции может быть исчислена как отношение прибыли, остающейся в распоряжении предприятия (прибыли от реализации продукции) к сумме выручки от реализации продукции.

Рентабельность продукции, рассчитанная в целом по данной организации, зависит от трех факторов:

от изменения структуры реализованной продукции. Увеличение удельного веса более рентабельных видов продукции в общей сумме продукции способствует повышению уровня рентабельности продукции.;
изменение себестоимости продукции оказывает обратное влияние на уровень рентабельности продукции;
изменение среднего уровня реализационных цен. Этот фактор оказывает прямое влияние на уровень рентабельности продукции.

Рентабельность продаж

Одним из наиболее распространенных показателей рентабельности является рентабельность продаж. Этот показатель определяется по такой формуле:

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) умножить на 100% делить на выручку от реализации продукции (работ, услуг).

Рентабельность продаж характеризует удельный вес прибыли в составе выручки от реализации продукции. Этот показатель называют также нормой прибыльности.

Если рентабельность продаж имеет тенденцию к понижению, то это свидетельствует о снижении конкурентоспособности продукции на рынке, так как говорит о сокращении спроса на продукцию.

Рассмотрим порядок факторного анализа показателя рентабельности продаж. Предполагая, что структура продукции осталась неизменной, определим влияние на рентабельность продаж двух факторов:

изменение цены на продукцию;
изменение себестоимости продукции.

Обозначим рентабельность продаж базисного и отчетного периода соответственно как и .

Тогда получим следующие формулы, выражающие рентабельность продаж:

Представив прибыль как разность между выручкой от реализации продукции и ее себестоимостью, получили эти же формулы в преобразованном виде:

Условные обозначения:

∆К — изменение (приращение) рентабельности продаж за анализируемый период.

Пользуясь методом (способом) цепных подстановок, определим в обобщенном виде влияние первого фактора — изменения цены на продукцию — на показатель рентабельности продаж.

Затем исчислим влияние на рентабельность продаж второго фактора — изменения себестоимости продукции.

где ∆К N — изменение рентабельности за счет изменения цены на продукцию;

∆К S — изменение рентабельности за счет изменения . Общее влияние двух факторов (баланс факторов) равняется изменению рентабельности по сравнению с ее базисной величиной:

∆К = ∆К N + ∆К S ,

Итак, повышение рентабельности продаж достигается повышением цен на реализуемую продукцию, а также снижением себестоимости реализуемой продукции. Если в структуре реализуемой продукции увеличивается удельный вес более рентабельных видов изделий, то это обстоятельство также повышает уровень рентабельности продаж.

Чтобы повысить уровень доходности продаж, организация должна ориентироваться на изменения конъюнктуры рынка, наблюдать за изменениями цен на продукцию, осуществлять постоянный контроль за уровнем затрат на производство и реализацию продукции, а также осуществлять гибкую и обоснованную ассортиментную политику в области выпуска и реализации продукции.

Один из основных показателей эффективности деятельности организации – рентабельность продаж по чистой прибыли. Что характеризует этот индикатор? Как рассчитывается? Все подробности – далее.

Что такое – рентабельность продаж по чистой прибыли?

Понятие рентабельности напрямую связано с успешностью, то есть прибыльностью любого бизнеса. Этот финансовый показатель может рассчитываться по предприятию в целом или же отдельно по его подразделениям (видам деятельности). В процессе вычислений легко определить рентабельность активов, ОС (основных средств), продаж, товаров, капитала и т.д. В первую очередь расчет основан на анализе данных учета о доходах за определенный временной период.

Анализ значений рентабельности позволяет выяснить, насколько эффективно управление вложенными в создание и дальнейшее развитие компании средствами. Так как вычисления ведутся в процентном соотношении или в виде коэффициента, чем выше полученные результаты, тем более доходным считается бизнес. Расчет рентабельности используется в следующих ситуациях:

При кратко- и долгосрочном прогнозировании прибыли.
При получении кредитов и займов.
При освоении новых направлений и анализе уже существующих видов коммерческой деятельности.
Во время проведения сравнительного анализа по отрасли.
В целях обоснования предстоящих инвестиций и вложений.
Для установления реальной рыночной цены бизнеса и т.д.

Показатель рентабельности продаж обозначает, какую составную часть выручки компании занимает прибыль. Иначе говоря, сколько принес дохода каждый рубль реализованной продукции (работ или услуг). Посредством управления этим коэффициентом руководитель фирмы может корректировать ценовую политику, а также текущие и будущие издержки.

Рентабельность продаж по чистой прибыли – формула

При вычислении показателя используются данные учета организации за заданный промежуток времени. В частности, для определения рентабельности продаж необходимы сведения о чистой прибыли, которые указаны по стр. 2400 ф. 2 «Отчета о финрезультатах» (актуальный бланк утвержден Минфином в Приказе № 66н от 02.07.10 г.).

Формула имеет следующий вид:

РП = ЧП фирмы / В, где:

РП – это значение рентабельности продаж,

ЧП – величина чистой прибыли (стр. 2400 ф. 2),

В – величина объема выручки (стр. 2110 ф. 2).

Дополнительно, для детализации показателей, можно рассчитать рентабельность по прибыли валовой или операционную рентабельность. Формулы изменяются в соответствии с заданными целями:

РП по ВП = ВП фирмы / В, где:

РП по ВП – рентабельность по прибыли валовой,

ВП фирмы – прибыль фирмы валовая (стр. 2100 ф. 2),

В – величина выручки.

РП операционная = Прибыль до момента налогообложения (стр. 2300 ф. 2) / В.

Какое значение рентабельности продаж считается нормой?

Мы уже выяснили, что РП показывает уровень прибыли за определенный период. В динамике этот коэффициент помогает установить, как изменяется доходность бизнеса со временем. Для этого проводят анализ данных за несколько периодов – базисный и отчетные. После чего легко рассчитать маржу прибыли путем выполнения факторных вычислений.

Какое значение рентабельности считается нормой? Однозначного ответа на этот вопрос не существует. Оптимальные показатели зависят от вида и специфики деятельности предприятия или его подразделения. Безусловно, чем выше полученное значение, тем лучше, но на результаты могут влиять и такое признаки, как длительность производственного цикла, наличие инвестиций и т.д.

Усредненным показателем хорошей рентабельности признан коэффициент в пределах 20-30 %, средней – 5-20 %, низкой 1-5 %.